野村-小商品城(600415)：盈利承压；义付支付获增长动能，维持买入评级，将目标价下调至14.65元，隐含26.9%上涨空间-Earnings under pressure;Yiwu Pay gains traction Maintain Buy but lower TP to CNY14.65,implying 26.9% upside-20261027【4页】

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